第三节 财务管理的原则

财务管理的原则是企业组织财务活动、处理财务关系的准则，它是从企业财务管理的实践经验中概括出来的、体现理财活动规律性的行为规范，是对财务管理的基本要求。

企业财务管理，应当以建设有中国特色社会主义市场经济的理论为指导，遵循党在社会主义初级阶段的基本路线，坚持四项基本原则，坚持改革开放，贯彻发展经济、保障供给和勤俭办企业方针，讲究生财、聚财、用财有道。在这个前提下，企业财务管理主体要认真贯彻下列原则。

一、资金合理配置原则

企业财务管理是对企业全部资金的管理，而资金运用的结果则形成企业各种各样的物质资源。各种物质资源总是要有一定的比例关系的，所谓资金合理配置，就是要通过资金活动的组织和调节来保证各项物质资源具有最优化的结构比例关系。

企业物质资源的配置情况是资金运用的结果，同时它又是通过资金结构表现出来的。从一定时点的静态来看，企业有各种各样的资金结构。在资金占用方面，有对外投资和对内投资的构成比例；有固定资产和流动资产的构成比例；有有形资产和无形资产的构成比例；有货币性资金和非货币性资金的构成比例；有材料、在产品、产成品的构成比例等。在资金来源方面，有负债资金和主权资金的构成比例；有长期负债和短期负债的构成比例等。按照系统论的观点，组成系统的各个要素的构成比例，是决定一个系统功能状况的最基本的条件。系统的组成要素之间存在着一定的内在联系，系统的结构一旦形成就会对环境产生整体效应，或是有效地改变环境，或是产生不利的影响。在财务活动这个系统中也是如此，资金配置合理，从而资源构成比例适当，就能保证生产经营活动顺畅运行，并由此取得较好的经济效益，否则就会危及供、产、销活动的协调，甚至影响企业的兴衰。因此，资金合理配置是企业持续、高效经营必不可少的条件。

二、收支积极平衡原则

在财务管理中，不仅要保持各种资金存量的协调平衡，而且要经常关注资金流量的协调平衡。

企业取得资金收入，意味着一次资金循环的终结，而企业发生资金支出，则意味着另一次资金循环的开始，所以资金的收支是资金周转的纽带。要保证资金周转顺利进行，就要求资金收支不仅在一定期间总量上求得平衡，而且在每一个时点上协调平衡。收不抵支，固然会导致资金周转的中断或停滞，但如全月收支总额可以平衡，而支出大部分发生在先、收入大部分形成在后，也必然要妨碍资金的顺利周转。资金收支在每一时点上的平衡性，是资金循环过程得以周而复始进行的条件。

资金收支的平衡，归根到底取决于供产销活动的平衡。企业既要搞好生产过程的组织管理工作，又要抓好生产资料的采购和产品的销售，要供、产、销一起抓，克服任何一种片面性。只有坚持生产和流通的统一，使企业的供产销三个环节互相衔接、保持平衡，企业资金的周转才能正常进行，并取得应有的经济效益。

三、成本效益原则

在企业财务管理中，既要关心资金的存量和流量，还要关心资金的增量。企业资金的增量即资金的增殖额，是由营业利润或投资收益形成的。因此，对于形成资金增量的成本与收益这两方面的因素必须认真进行分析和权衡。成本效益原则，就是要对经济活动中的所费与所得进行分析比较，对经济行为的得失进行衡量，使成本与收益得到最优的结合，以求获得较多的盈利。

四、收益风险均衡原则

在市场经济的激烈竞争中，进行财务活动不可避免地要遇到风险。财务活动中的风险是指获得预期财务成果的不确定性。企业要想获得收益，就不能回避风险，可以说风险中包含收益，挑战中存在机遇。风险收益均衡原则，要求企业不能只顾追求收益，不考虑发生损失的可能，要求企业进行财务管理时必须对每一项具体的财务活动进行全面分析，以了解其收益和安全性，按照风险和收益适当均衡的要求来决定采取何种行动方案，同时在实践中趋利避害，争取获得较多的收益。

五、货币时间价值原则

将货币时间价值运用在资金筹集、运用和分配方面是提高财务管理水平，搞好融资、投资、分配决策的有效保证。资金时间价值以商品经济的高度发展和借贷关系的普遍存在为前提条件或基础，它是一个客观存在的经济范畴，是财务管理中必须考虑的重要因素。运用货币时间价值原则要把投资项目未来的成本和收益都以现值来表示，如果未来收益的现值大于成本现值，且此时的未来风险投资收益高于无风险投资收益，则对该项目予以肯定，否则予以拒绝。

六、市场财务决策原则

一个企业能否生存、发展，关键是看市场对该企业产品或服务的接受程度。市场接受程度越高，企业发展机会就越大，其盈利能力也就越强。因此，企业经营决策的核心在市场。企业必须研制、开发、销售具有企业自己独特性能的产品，无论是产品的外形、包装、质量，还是广告、专利、服务，都应当比同类产品具有相当的吸引力，而每一个环节都离不开市场。企业要根据市场需求研制开发产品，确定生产规模，制定销售策略，安排销售渠道，市场每一阶段实施的决策首先是市场财务的决策，它直接决定了企业的生存和发展。

七、战略管理原则

战略管理是为实现财务目标而进行的规划和控制过程，包括战略目标的制定、战略规划的确定、战略部署的实施和业绩评价四个环节。企业应从财务目标的角度出发，在对整个财务环境包括经济周期、经济政策、税收政策、同行业竞争对手等情况进行充分研究的基础上，结合实际情况制定出宏观规划，掌握发展方向，开展具体的运营活动。

八、分级分权管理原则

在规模较大的现代化企业中，对财务活动必须在统一领导的前提下实行分级分权管理。统一领导下的分级分权管理，是民主集中制在财务管理中的具体运用。

以工业企业为例来看，企业通常分为厂部、车间、班组三级，厂部和车间又设立若干职能机构或职能人员。在财务管理上实行统一领导、分级分权管理，就是要按照管理物资同管理资金相结合、使用资金同管理资金相结合、管理责任同管理权限相结合的要求，合理安排企业内部各单位在资金、成本、收入等管理上的权责关系。厂部是企业行政工作的指挥中心，企业财务管理的主要权力集中在厂级。同时，要对车间、班组、仓库、生活福利等单位给予一定的权限，建立财务分级管理责任制。企业的各项经济指标要逐级分解落实到各级单位，各单位要核算其直接费用、资金占用等经济指标，定期进行考核，对经济效益好的单位给予物质奖励。财务部门是组织和推动全厂财务管理工作的主管部门，而供产销等部门则直接负责组织各项生产经营活动，使用各项资金和物资，发生各项生产耗费，参与创造和实现生产成果。要在加强财务部门集中管理的同时，实行各职能部门的分口管理，按其业务范围规定财务管理的职责和权限，核定经济指标，定期进行考核。这样，就可以调动各部门管理财务活动的积极性。

统一领导下的分级分权管理，包含专业管理和群众管理相结合的要求。企业财务部门是专职财务管理部门，而供产销等部门的管理则带有群众管理的性质。通常在厂部、车间两级设有专职财务人员，而在班组、仓库则由广大员工直接参加财务管理。统一领导下的分级分权管理，从某种意义上来说，也就是在财务管理中实行民主管理。

九、利益关系协调原则

企业财务管理要组织资金运动，因而同各方面的经济利益有非常密切的联系。在财务管理中，应当协调国家、投资者、债权人、经营者、劳动者的经济利益，维护有关各方的合法权益，还要处理好企业内部各部门、各单位之间的经济利益关系，以调动它们的积极性，使它们步调一致地为实现企业财务目标而努力。